TTSWAP 创新性地构建了基于恒定价值的交易协议 (Constant Value AMM)。相比传统 AMM，TTSWAP 深度贴近用户核心诉求：人人皆可获利,极致降低损耗,本金安全至上,驱动收益倍增,公平透明社区.
价值守恒交易模型原理
1 核心公式
当用户用 $\Delta a$ 数量的 Token A 兑换 Token B 时，协议遵循以下两步计算：
$$
\begin{align}
\text{1. 根据输入数量计算转移价值:} \
\Delta V &= \frac{2 \cdot V_A \cdot \Delta a}{2 \cdot Q_A + \Delta a} \
\text{2. 根据转移价值计算输出数量:} \
\Delta b &= \frac{2 \cdot Q_B \cdot \Delta V}{2 \cdot V_B + \Delta V} \
\end{align}
$$
(价值守恒交易模型核心公式详细推导过程参见附录 A)
参数说明：
| 符号 |
含义 |
备注 |
| $V_A$ |
协议中 Token A 的总市场价值 |
该价值可理解为代币在协议中的"权重" |
| $Q_A$ |
协议中 Token A 的当前数量 |
包含累积手续费 |
| $\Delta a$ |
用户输入的 Token A 数量 |
扣除手续费后的总量 |
| $V_B$ |
协议中 Token B 的总市场价值 |
|
| $Q_B$ |
协议中 Token B 的当前数量 |
包含累积手续费 |
| $\Delta b$ |
用户获得的 Token B 数量 |
扣除手续费前的总量 |
设计哲学：交换的本质是数量与价值的不匹配，协议通过市场手段（价格滑点）自动平衡供需。
2 模型的数学特性与对比
2.1 与 Uniswap (CPMM) 的关系
当两个代币的配置价值相等 ($V_A = V_B$) 时，上述公式在数学上等价于 Uniswap 的恒定乘积公式 ($x \cdot y = k$)。
推导简述：
在 $V_A=V_B$ 的情况下，代入公式可推导出：
$$
\Delta b = \frac{Q_B \cdot \Delta a}{Q_A + \Delta a}
$$
（价值相同情况下的 TTSWAP 化简过程参见附录 B）
这正是标准 CPMM 模型的输出公式，这意味着 TTSWAP 在处理常规代币对时，拥有与 Uniswap 相同的市场深度和定价特性。
2.2 与 Balancer (加权池) 的关系
当 $V_A \neq V_B$ 时，模型表现出加权池的特性。
- Balancer 使用指数运算 $(x^{w_o} \cdot y^{w_i} = k)$ 来实现不同权重，计算复杂且 Gas 开销较大。
- TTSWAP 使用上述代数公式，无需指数运算即可模拟非对称流动性池。这使得 TTSWAP 能够在极低的 Gas 成本下，支持稳定币（高权重）或新兴代币（低权重）的定制化流动性管理。
（价值不相同情况下与 Balancer 的等价性证明参见附录 C）
3 交易后的状态更新
交易完成后，代币的状态会更新，形成新的兑换比例：
|
$Token_A$ (输入侧) |
$Token_B$ (输出侧) |
| 价值 (权重) |
$V_A$ (不变) |
$V_B$ (不变) |
| 数量 |
$Q_A + \Delta a$ (增加) |
$Q_B - \Delta b$ (减少) |
注：这里的 $P_A$ 和 $P_B$ 是协议内部用于记录代币相对于其权重的"稀缺度"指标，并非直接的法币价格。
